נתונים ל 31.12.2024
| מדדים מובילים | שער | תשואה חודש דצמבר | תשואה שנת 2024 | ריבית בנקים מרכזיים | |
| תל אביב 35 | 2394.96 | 5.95% | 28.39% | ריבית בנק ישראל | 4.50% |
| תל אביב 125 | 2426.9 | 5.76% | 28.61% | ריבית הפד | 4.50% |
| ארצות הברית -S&P 500 | 5881.63 | -2.50% | 23.31% | הריבית באירופה | 3.15% |
| ארצות הברית NASDQ- 100 | 19311 | 0.48% | 28.65% | תשואות אג"ח לפדיון 10 שנים | |
| אירופה Eurostock 50 | 4895.98 | 1.91% | 8.28% | אג"ח ממשלת ישראל | 4.47% |
| אגח כללי | 395.86 | 0.84% | 4.87% | אג"ח ממשלת ארה"ב | 4.60% |
| AGG- מדד אג"ח ארה"ב | 96.9 | -2.37% | -2.37% | נתוני אינפלציה שנתית | |
| דולר/שקל | 3.647 | 0.11% | 0.55% | ישראל | 3.40% |
| אירו/דולר | 1.035 | -2.18% | -6.37% | ארה"ב | 2.70% |
| תשואת בנצמארק תיק כללי | . | 0.30% | 13.90% | אירופה | 2.20% |
| תשואת בנצמארק תיק כללי חול | -1.79% | 9.74% | |||
בנצ'מארק תיק כללי מורכב על פי האחזקות השכיחות של הגופים המוסדיים במסלול הכללי בארץ ובחו"ל עם חשיפה מוערכת סביב 45% מניות
חודש דצמבר המשיך את המגמה החיובית אם כי בשיעור מתון יחסית, לאחר האופוריה בשווקים מהיבחרות טראמפ, חלה התמתנות בשווקים בארה"ב על רקע ציפיות להאטה בקצב הורדת הריבית בארה"ב כך שאם ההערכות המוקדמות עמדו על 4 הורדות ריבית בארה"ב ל – 3.5% עד סוף 2025 , נכון להחלטה האחרונה הציפיות הן ל 2 הורדות בלבד ו ל 3.9%, זאת על רקע עלייה בציפיות האינפלציה ונתונים התומכים בכך, כגון פרמטרים של נתוני צמיחה ותעסוקה.
בעקבות זאת המדדים העיקריים בארה"ב התאפיינו במגמה מעורבת כשמדד האס אנד פי התאפיין בירידות ואילו הנאסד"ק בעליות.
השוני נבע בעיקר מהאופי השונה בין שני המדדים, כשמדד הנאסד"ק הושפע מביצועים טובים של מניות הטכנולוגיות כגון אנוידיה וכו', והאס אנד פי הושפע יותר מחברות אשר ההאטה בתהליך הורדת הריבית משפיעה עליהן לשלילה.
אפיקי האג"ח בארה"ב התאפיינו אף הן בירידות, הדבר בא לידי ביטוי בתשואה של אג"ח ממשלת ארה"ב ל- 10 שנים שעלתה מ 4.21% ל- 4.6% לשנה, לעומתה התשואה של האג"ח המקבילה של ממשלת ישראל ירדה מעט , בכך המשיכה להצטמצם פרמיית הסיכון בין ישראל לארה"ב שאף הפכה לשלילית בסוף השנה (אג"ח ממשלת ישראל שקלית).
בשונה מארה"ב ישראל התאפיינה בעליות שערים הן באפיקי המניות והן באג"ח , על רקע ההסדרה מול חיזבאללה, ההישגים הביטחוניים, הציפיה להגעה לעסקה להחזרת החטופים והתקרבות סיום המלחמה.
אפיקי המניות התאפיינו בעליות שערים משמעותיות וכך גם אפיקי האג"ח בפרט הצמודי מדד והקונצרנים אשר קיבלו רוח גבית משווקי המניות.
השפעת האפיקים השונים על מוצרי ההשקעה בחודש דצמבר:
השפיעו לחיוב באופן משמעותי אפיקי המניות בישראל, בין השאר השפיעו לחיוב אפיקי האג"ח, בפרט האפיקים הצמודי מדד והקונצרניים, אפיקי המניות בחו"ל השפיעו באופן מעורב, כשסקטור הטכנולוגיה השפיע לחיוב ואילו האס אנד פי התאפיין בירידות,
השפיע לשלילה אפיק האג"ח בארה"ב והדולר נסחר ללא שינוי משמעותי.
לסיכום: שנת 2024 הייתה שנה מוצלחת עם תשואות חיוביות חזקות בכלל אפיקי ההשקעה
ארה"ב:
תמכו לחיוב:
הסיכונים הקיימים בארה"ב:
אירופה
תמכו לחיוב:
סיכונים:
ישראל:
תמכו לחיוב
הסיכונים הקיימים בישראל:
סקירה זו הינה אינפורמטיבית בלבד ולא נועדה לשמש הצעה או שידול לקנות או למכור ני"ע/מטבעות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן, עלולות להתגלות סטיות בין ההערכות המובאות כאן לתוצאות בפועל. דעות המובאות בסקירה, עשויות להשתנות ללא שום הודעה נוספת. כמו כן, אין סקירה זו מתיימרת להוות ניתוח מלא, ואינה מהווה תחליף לייעוץ המקצועי
